Y=49.37+0.3306X

用全年总产量来验证：

Y=49.37×12+0.3306×1260=1008.996

∑Yi=1009，预测值Y=1008.996，两者基本一致。 2.工业工程法 含义 运用工业工程的研究方法，逐项研究决定成本高低的每个因素，在此基础上直接估算固定成本和单位变动成本的一种成本估计方法。 这种方法可以在没有历史成本数据、历史成本数据不可靠或者需要对历史成本分析结论进行验证的情况下使用。 适用范围 【提示】建立标准成本和制定预算时，使用工业工程法比历史成本分析更加科学。 【教材例16-2】选择某车间的燃料成本作为研究对象。燃料用于铸造工段的熔炉，具体分为点火（耗用木柴和焦炭）和熔化铁水（耗用焦炭）两项操作。对这两项操作进行观测和技术测定，寻找最佳的操作方法。按照最佳的操作方法，每次点火要使用木柴0.1吨、焦炭1.5吨，熔化1吨铁水要使用焦炭0.15吨；每个工作日点火一次，全月工作26天，点火燃料属固定成本；熔化铁水所用燃料与产量相联系，属变动成本。木柴每吨价格为100元，焦炭每吨价格为180元。 【补充要求】进行成本估计 根据上述资料计算：

每日固定成本=0.1×100+1.5×180=280（元） 每月固定成本=280×26=7280（元） 每吨铸件变动成本=0.15×180=27（元）

设燃料总成本为y，产量为x吨铸件，则每月燃料总成本为y=7280+27x 【提示】

在财务管理考试时通常将销售收入作为业务量,让我们判断成本与收入的关系。 二、本量利分析基本模型的相关假设 1.相关范围假设 2.模型线性假设 3.产销平衡假设 4.品种结构不变假设 【提示】上述诸条假设的背后都有一条共同的假设，即企业的全部成本可以合理地或者比较准确地分解为固定成本与变动成本。 1.相关范围假设 （1）期间假设 【提示】固定成本和变动成本，是在特定期间范围内分析和计量的结果 （2）业务量假设 【提示】固定成本和变动成本，是在一定业务量范围内分析和计量的结果。 （1）固定成本不变假设 （2）变动成本与业务量呈完全线性关系 【提示】即表明当销售量在相关范围内变化时，产品的单位变动成本不会发生变化。 （3）销售收入与销售数量呈完全线性关系 【提示】即表明当销售量在相关范围内变化时，产品的单价不会发生变化。 【提示】本量利分析中的“量”指的是销售数量而非生产数量，站在销售数量的角度进行本量利分析时，就必须假设产销关系是平衡的。 2.模型线性假设 3.产销平衡假设

4.品种结构不变假设 【提示】假设各种产品的销售收入在总收入中所占的比重不会发生变化 三、本量利分析基本模型 （一）基本的损益方程式 本量利的基本模型 利润=单价×销量-单位变动成本×销量-固定成本=P×Q-V×Q-F=（P-V）×Q-F （1）这个方程式是最基本也是最重要的方程式，要求给定其中4个，能够求出另一个变量的值； （2）公式中的成本是广义的：既包括付现成本也包括非付现成本，既包括制造成本，也包括期间费用。 应注意的问题 三、本量利分析基本模型 （一）基本的损益方程式

【教材例16-3】某企业每月固定成本为1000元，生产一种产品，单价为10元，单位变动成本为6元，本月计划销售500件，问预期利润是多少？ 【答案】

利润=单价×销量-单位变动成本×销量-固定成本 =10×500-6×500-1000 =1000（元）

【例题?综合题】甲公司是一家多元化经营的民营企业，投资领域涉及医药、食品等多个行业。受当前经济型酒店投资热的影响，公司正在对是否投资一个经济型酒店项目进行评价，有关资料如下： （1）经济型酒店的主要功能是为一般商务人士和工薪阶层提供住宿服务，通常采取连锁经营模式。甲公司计划加盟某知名经济型酒店连锁品牌KJ连锁，由KJ连锁为拟开设的酒店提供品牌、销售、管理、培训等支持服务。加盟KJ连锁的一次加盟合约年限为8年，甲公司按照加盟合约年限作为拟开设酒店的经营年限。加盟费用如下： 费用内容 初始加盟费 费用标准 按加盟酒店的实有客房数量收取，每间客房收取3000元 支付时间 加盟时一次性支付 加盟后每年年末支付 加盟时一次性支付，合约到期时一次性归还（无息）。 特许经营费 按加盟酒店收入的6.5%收取 特许经营保证金 10万元 （2）甲公司计划采取租赁旧建筑物并对其进行改造的方式进行酒店经营。经过选址调查，拟租用一幢位于交通便利地段的旧办公楼，办公楼的建筑面积为4 200平方米，每平方米每天的租金为1元，租赁期为8年，租金在每年年末支付。

（3）甲公司需按KJ连锁的统一要求对旧办公楼进行改造、装修，配备客房家具用品，预计支出600万元。根据税法规定，上述支出可按8年摊销，期末无残值。

（4）租用的旧办公楼能改造成120间客房，每间客房每天的平均价格预计为175元，客房的平均入住率预计为85%。

（5）经济型酒店的人工成本为固定成本。根据拟开设酒店的规模测算，预计每年人工成本支出105万元。

（6）已入住的客房需发生客房用品、洗涤费用、能源费用等支出，每间入住客房每天的上述成本支出预计为29元。除此之外，酒店每年预计发生固定付现成本30万元。

（7）经济型酒店需要按营业收入缴纳营业税金及附加，税率合计为营业收入的5.5%。

（8）根据拟开设经济型酒店的规模测算，经济型酒店需要的营运资本预计为50万元。 （9）甲公司拟采用2/3的资本结构（负债/权益）为经济型酒店项目筹资。在该目标资本结构下，税前债务成本为9%。由于酒店行业的风险与甲公司现有资产的平均风险有较大不同，甲公司拟采用KJ连锁的β值估计经济型酒店项目的系统风险。KJ连锁的β权益为1.75，资本结构（负债/权益）为1/1。已知当前市场的无风险报酬率为5%，权益市场的平均风险溢价为7%。甲公司与KJ连锁适用的企业所得税税率均为25%。

（10）由于经济型酒店改造需要的时间较短，改造时间可忽略不计。为简化计算，假设酒店的改造及装修支出均发生在年初（零时点），营业现金流量均发生在以后各年年末，垫支的营运资本在年初投入，在项目结束时收回。一年按365天计算。

要求：

（1）计算经济型酒店项目的税后利润（不考虑财务费用，计算过程和结果填入下方给定的表格中）、会计报酬率。 项目 销售收入 变动成本 其中： 固定成本 其中： 税前利润 所得税 税后利润 — — — — — — — — 单价（元/间·天） — — 年销量（间） 金额（元） （2）计算评价经济型酒店项目使用的折现率。 （3）计算经济型酒店项目的初始（零时点）现金流量、每年的现金净流量及项目的净现值（计算过程和结果填入下方给定的表格中），判断项目是否可行并说明原因。

单位：元

项目 零时点 第1至7年 第8年

现金净流量 折现系数 现金净流量的现值 净现值 （4）由于预计的酒店平均入住率具有较大的不确定性，请使用最大最小法进行投资项目的敏感性分析，计算使经济型酒店项目净现值为零的最低平均入住率。

【答案】（1） 单位：元

项目 销售收入 变动成本 其中： 特许经营费 客房经费 营业税金 固定成本 其中： 初始加盟费摊销 房屋租金 装修费摊销 酒店固定付现成本 酒店人工成本 税前利润 所得税 - - 单价（元/间·天） 175 11.375+29+9.625=50 175×6.5%=11.375 29 175×5.5%=9.625 — — - - - - — — - - - - 年销量（间） 120×365×85%=37230 37230 45000+1533000+750000+300000+1050000=3678000 3000×120/8=45000 4200×1×365=1533000 6000000/8=750000 300000 1050000 - - 6515250-1861500-3678000=975750 975750×25%=243937.5 金额（元） 175×37230=6515250 50×37230=1861500