金融衍生工具_课程习题答案(2) - 百度文库

УԶʲֻǶδʵƫֵۡˣߵ״ɶδʵԤںӳ۹ͬġ

۵ĴڣƫУԤ޽ṹбģԤ½ķȽС޽ṹȻбģغϣԤ½϶࣬޽ṹбġոۣԤˮƽ½ʱڴ൱£޽ṹҪ޽ṹ½

6𣺻ھڵڱֵӦõһٶʵı仯ͬʵϣͨʵIJʸڳʵIJʣ֮ԲǺܺáʱʵı仯ͳʵı仯ǡ෴ġˣڻͨԳʷգϢƱ߻Ϊ䣬ȷÿһ䶼˶Գ塣iϢƱдTi-Ti+1ڼڵϢƱyʱֲʱӰ졣մԽܣҪصѡڹ߽нһĽٷաʲ͸ծϹĽ̿Уһȱڹ

8ڣ500-482=18 18=500X180/360XR R=7.2% 9·ݣR=8%

Rʶ٣ֻгʧҪڻг׬Rָ

2·ŷԪڻԼ5ţ92.0ļ۸񣩣ܷڱֵҪۣ ָ=91.2ȫԳ壻 ָ91.2ӯ 91.2ָ92 9CDB-ͽɱծȯ

512% -101%X1.2131 32321512ծȯ2125% -101%X1.3792

32323112ծȯ3125% -101%X1.1149

3232212ծȯ4125% -101%X1.4026

3232ծȯ1125

ծȯ4ΪCDB

ڰ

1гɱУڻԼļ۸ȷģ

2ʱ䶯Ӱڻ۸񣬲ʶе޷

3ʲôײƽۣԶڻڻԼ۸кιϵ 4200878աLIBORΪ7% /ꡣ㹫˾ƻ9³1000ԪΪ91졣㹫˾ĽɱΪLIBOR+80㡣ڻгʱŷԪڻԼΪ93.23һַնԳ巽ٶ91гLIBORΪ8%ĶԳ

5ʲôڻԳеĻգԷûյijԷնԳЧӰ졣

6ٶij3һ3º֧500 000ŷԪĿǰڻΪ1ŷԪ=1.250 00ԪΪ3ºŷԪֵķգ4ݣ1ݺԼԽ125 000ŷԪ6µڵŷԪڻͬɽΪ1ŷԪ=1.280 0Ԫ6ŷԪȻֵڻΪ1ŷԪ=1.310 0ԪӦŷԪڻͬ۸Ϊ1ŷԪ=1.300 0ԪӶ𡢱֤ϢԼý̵ľӯ

7 ijгΪGBP/USDڻΪUSD/GBP= 1.5520, 90Զ= 1.530 ,Ӣڼֵ200ӢĻԤ3ºջ㣬3ºӢԪĻµΪUSD/GBP =1.5115̲бֵ3ºӢֵʧ٣Զ㽻סڻײȡڱֵʩ

8ڻԶкͬгΪԶڽ׵ĻԾ̶ȳڻ

9Զ㽻׵ıĸȷ

a.һкڻ໥ͨ绰ȷʽɡ b.ޡ۸̶ڻ c.Զڽ׵ļ۸йԡ

d.Զڽ׵ԵͣٶԷΥԼա

10ʲôԶˮ֮գԶˮγɵĿԭ

ϵͷ779662525#qq.com(#滻Ϊ@) ICP20003344-4