中融－金厦股权投资集合资金信托计划
一、 产品介绍
信托计划名称：中融－金厦股权投资集合资金信托计划
资金运用：本信托计划采用结构化模式进行股权投资，信托规模约为6亿，优先/劣后资金比例约为1:1。金华市江晨房地产有限公司（以下简称“江晨房产”）及兰溪市金厦建设投资管理有限公司（以下简称“金厦投资”）承诺以持有的兰溪市金厦房地产有限公司（以下简称“金厦房产”）的股权及股东借款认购本信托计划的劣后份额。信托资金用于向金厦房产进行增资，专项用于其“溪西御景”项目的开发建设。信托期限届满，江晨房产及其关联方按照约定回购信托计划持有的项目公司100%的股权。信托计划以其取得的股权回购款偿付优先受益人的信托本金和收益。
信托计划规模：5.9-6.6亿元（优先规模为2.8-3.5亿，以实际募集金额为准） 信托计划期限：（18+6）月，可提前还款，但提前还款期限不早于12个月 预计收益率：
委托人分类 A1（100～300万元） A2（300～500万元） A3（500～1000万元） A4（1000～2000万元） A5（2000万元以上） 预期收益率 成立-满18月 9.5% 10.5% 11% 11.5% 12% 满18月-满24月 13.5% 14.5% 15% 15.5% 16% 备注 包含100万 包含300万 包含500万 包含1000万 包含2000万
资金要求：100万元以上，超出部分以10万元的整数倍递增，投资额度在100～300万元之间的自然人委托人数不超过50人。 受托人：中融国际信托有限公司
保管人：上海浦东发展银行股份有限公司
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二、 项目介绍
项目位于浙江省兰溪市溪西新区西山路5号，用地集景观优势及商业黄金地段于一身。项目以建设为新一代最适合居住的环保、低碳、智能住宅小区为目标，力求打造成为兰溪城市的标志性建筑、旗舰式项目。项目总用地面积约为8万方、总建筑面积约为16万方，预计总投资约为12亿，预期总销售收入在15-19亿之间。
三、 风险揭示
本信托存在以下4类主要风险：
? 市场风险——宏观经济运行、货币政策、财政政策、产业政策等国家政策的
变化、金融市场利率的波动等对融资企业和收购企业的生产经营产生影响，从而影响项目工程进度或收购企业的还款来源，影响信托计划收益，甚至造成亏损。
? 信用风险——江晨房产为本项目的收购方，如果在信托期限内，江晨房产的
经营出现问题，导致不能按期收购本项目安臵房，将有可能导致信托计划出现损失。
? 管理风险——在本信托计划的管理运作过程中，由受托人、保管银行等组成
的信托管理团队对项目进行监督管理，受托人、保管银行的内控制度和管理制度未被严格执行，受托人未严格按照信托文件要求管理运用信托资金，未履行受托人勤勉尽责义务等，都会对本计划信托财产或收益产生不利影响，从而形成管理风险。
? 流动性风险——根据本信托计划的规定，委托人在信托终止前不得提前赎回
其信托单位，因此委托人在资金流动性方面会受一定影响。
四、 风险控制
（1） 信托采用结构化设计，劣后受益人以信托财产为限，保障优先受益人资金的安全。
（2） 中融信托作为绝对控股股东，控制项目公司100%的股权，委任董事、监事，并派驻现场监管人员，监督项目资金在公司内封闭运作；
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（3） 融资方承诺无条件补足项目开发过程中的资金缺口。
（4） 中融信托在项目出现风险预警时，有权行使降价条款实现现金回收。 （5） 金厦控股及其实际控制人蒋顺江、周小芬夫妇为信托到期信托资金退出承担不可撤销的连带责任担保。
（6） 本信托设立严格按照相关法律法规办理，并且由具有多年信托业务从业经验的专业律师事务所出具《法律意见书》确保相关合同、协议的规范严谨。在签订协议的过程中，我部门将严格审查法律文件、相关各方公司资料、内部