应收账款回款?/p>
=
当年回款总额(现金回?/p>
+
票据回款,不含抵账额?/p>
/
当年含税
收入总额
*100%
年复合增长率(年均增长率?/p>
CAGR
?/p>
=
现有价?/p>
/
基础价?/p>
*
?/p>
1/
年数?/p>
-1
应付账款周转天数
=
期末应付账款余额
/
营业成本
*360
?/p>
现金比率
=
(现?/p>
+
银行存款
+
交易性金融资产)
/
流动负债(按照黄金分割率,
0.618
的比率较为合适)
营运资金?/p>
=
上年度销售收入×(
1
-上年度销售利润率)×(
1+
预计销售收入年
增长率)
/
营运资金周转次数
营运资金周转次数
=360/(
存货周转天数
+
应收账款周转天数-应付账款周转天?/p>
+
预付账款周转天数-预收账款周转天?/p>
)
周转天数
=360/
周转次数
预收账款周转次数
=
销售收?/p>
/
平均预收账款余额
预付账款周转次数
=
销售成?/p>
/
平均预付账款余额
流动资金周转?/p>
=
主营业务收入
/
平均流动资金余额