专题一:管理用财务报表的编制、分析及其应?/p>
【例?/p>
1
?/p>
资料:某公司
2014
年的财务报表数据摘要如下(单位:万元?/p>
?/p>
利润表数据:
2013
?/p>
营业收入
30000
营业成本
22500
销售费用及管理费用
3000
其中:折?/p>
85
利息费用(均为年末长期借款余额计算
的利息,年利?/p>
6.75%
?/p>
303.75
税前利润
4196.25
所得税
1049.06
净利润
3147.19
年初未分配利?/p>
2500
可供分配利润
5647.19
股利
2481.19
年末未分配利?/p>
3166
资产负债表数据?/p>
2013
年末
经营现金
1000
应收账款
8000
存货
2000
其他经营流动资产
1000
经营流动资产合计
12000
固定资产净?/p>
3000
资产总计
15000
经营流动负?/p>
1000
流动负债合?/p>
1000
经营长期负?/p>
2000
长期借款
4500
长期负债合?/p>
6500
负债合?/p>
7500
股本
4334
年末未分配利?/p>
3166
股东权益合计
7500
负债及股东权益总计
15000
预计
2015
年?/p>
2016
年的销售收入增长率?/p>
10%
?/p>
2017
年及以后销售收入增长率降低?/p>
8%
?/p>
假设今后保持
2014
年的年末各项资产的周转率和资本结构(金融负债和股东权益)不变,经营流动负债和
经营长期负债与销售收入同比例增长。各项营业成本费用与收入同比例增长,各项所得税税率均为
25%
。企业的
筹资政策是:权益资本的筹集优先选择利润留存,不足部分考虑增发普通股,剩余部分全部派发股利;债务资本
的筹集选择长期借款,长期借款的年利率以及计息方式均保?/p>
2014
的水平不变?/p>
目前?/p>
2016
年加权平均资本成本为
15%
?/p>
2017
年及以后年度降低?/p>
12%
?/p>
要求?/p>
?/p>
1
)编制完?/p>
2014
?/p>
2016
年的预计报表数据。有关数据直接填入下表?/p>
利润表数据:
2015
?/p>
2016
?/p>
2017
?/p>
营业收入